Press "Enter" to skip to content

Paradigma indicatorului perfect partea I-a

Paradigma indicatorului perfect si semnalele false.

Oricine a tranzactionat pe pietele financiare stie cat de importante sunt pragurile si liniile de trend. Insa, de cate ori pretul a depasit un prag sau o linie de trend dand un semnal de cumparare (vanzare), doar ca sa se intoarca inapoi lasandu-ne cu o pierdere in cont?
De ce se intampla insa acest fenomen si cum il putem evita sau chiar folosi?

Sa ne imaginam ca ar exista un indicator perfect, a carui semnale sunt totdeauna corecte. Mai mult, sa ne imaginam ca acest indicator este cunoscut de toti participantii la piata. La un moment dat acest indicator genereaza semnal de cumparare. Ce a-ti face? … Fiind indicatorul perfect raspunsul ar trebui sa fie : cumpar. Dar… de la cine? Avand in vedere ca toti participantii vad acel indicator cine ar vinde contra indicatorului perfect? Raspunsul este nimeni. Dar, orice cumparator are nevoie de un vanzator, iar in lipsa acestuia tranzactia nu se poate realiza. Aceasta este paradigma indicatorului perfect, fiind totodata si dovada ca acest indicator nu poate exista. Pana la urma, pe termen scurt pietele sunt un joc in suma nula: nimic nu se creeaza, nimic nu se pierde, totul se transfera.

Si revenim la praguri si suporturi. Este nevoie de doua puncte pentru a determina o linie, asa ca acesti indicatori sunt de departe cei mai usor de utilizat si des intalniti. Si cum graficele sunt aceleasi fie ca sunt un trader mic fie ca sunt un mega fond de investitii, toti ne uitam la aceleasi praguri si linii de trend si toti incercam sa gandim tranzactiile in acelasi fel : daca trece de acest prag scenariul e long, daca nu scenariul e short…

Din aceasta cauza, la un trend ascendent imediat peste prag nu vor exista ordine de vanzare (cine vrea sa vanda daca tocmai a depasit pragul), la fel cum imediat sub un prag nimeni nu vrea sa cumpere (cum sa cumpar daca este sub prag…). Din aceasta cauza in imediata apropiere a unui prag sau linie de trend apare o zona de lichiditate foarte redusa numita: no man’s land (termen militar care definea linia de front) care se extinde atat sub cat si peste pragul respectiv. Cand pretul intra in aceasta zona automat se va duce foarte rapid la extrema cealalta unde va gasi lichiditate. Asa apare depasirea pragului. Insa miscarea a fost de fapt una pe lichiditate foarte mica, si deobicei este generata tocmai de jucatorii mari care doresc sa dea semnale false sau de cei care si-au pus stop-loss foarte stramt imediat peste prag. Poate va intrebati care este motivul pentru care jucatorii mari ajuta la generarea acestor semnale. Simplu, ei trebuie sa tranzactioneze cu sume foarte mari si efectiv misca piata cand intra si ies. Ei au nevoie de contraparte serioasa si cel mai simplu mod de a “face rost” de contraparte este sa pacaleasca jucatorii de retail ca s-a generat un semnal de vanzare sau cumparare, ei fiind in realitate de partea cealalta a tranzactiei. Odata ce jucatorii fara o strategie riguroasa sunt acum curatati pretul se poate intoarce la evolutia de dinaintea miscarii redepasind pragul. Miscarea este aproape naturala, pentru ca in zona este in continuare o lichiditate foarte redusa…

Va urma : medode de a tranzactiona praguri si trenduri tinand cont de paradigma indicatorului perfect

Si un mic exemplu recent…